第一集
2010年，卓凯前往泰国曼谷，通知当地的卧底Wing翔计划有变，让Wing翔拿着钥匙前往泰庙去接毒贩九指强。随后，卓凯派了一系列的卧底接近九指强，拿到了九指强丢弃的垃圾，他正打算从垃圾中找线索之时，Wing翔来找卓凯，开玩笑地让卓凯交棒，然后跟卓凯一起比赛分垃圾。
在九指强撕毁的报纸中，卓凯分析出了8号仓库的交易地点，再根据窃听的线索以及九指强手机里的信息，卓凯确定交易地点在罗勇市8号仓库，时间是明晚。卓凯让Wing翔安排，等确定九指强在泰国的交易毒贩对象，就通知泰国警方做事，可他没有想到，能在现场见到吉运帮的大老板郑弼奇，人称Pak key。
九指强在与尼坤交易的时间，Pak key突然派人前来，把尼坤解决了，还送了九指强一批货，作为他们合作的见面礼，让九指强以后跟吉运帮拿货。因为这个意外的结果，卓凯不得已召集了在泰国的所有卧底，互相认识之后，让他们再在泰国留一段时间，复制出Pak key电脑里的资料就完事。
在Pak key去按摩的时候，雀雀用服务员的身份，得知Pak key的储物柜的号码牌，然后用摩斯密码通知速龙去储物柜找电脑秘钥。阿挛冒充妓女去吉运船物等Pak key，然后找一间没有监控的房间，放火烧电线后离开。阿挛一出门，吉运船物就断电了，前台马上通知讯达维修来处理，Wing翔准确接通电话之后，卓凯以修理员的身份上楼维修线路。
在维修的过程中，卓凯成功窃取了Pak key电脑里的资料，然后若无其事地离开吉运船物，可没想到番茄的车却出现了状况，让卓凯不得不与Wing翔两人紧急把秘钥送按摩店。雀雀为了拖延时间，一直跟Pak key推销产品，想让他再按摩一会儿，可结果都失败了，让她不得不故意弄脏Pak key的衣服，小小拖延了一下。
在雀雀拖延的时候，Wing翔将秘钥放回储物柜，可因为太过紧急他放错了口袋，还没办法离开更衣室，只能假装若无其事在更衣室里换好衣服的样子。Pak key发现自己的东西被动过了，马上就怀疑了更衣室里的唯一一个人员Wing翔，让他不得不马上逃跑。卓凯费了很大的功夫，才用他出色的车技，摆脱了追来的小乐，而他们拿到的资料，则足以彻底捣毁吉运帮，帮了泰国警方一个大忙。
卓凯正开心地跟香港张警官报告他们的成果，请求给卧底嘉奖之时，他们集会的地点突然大爆炸了，五名卧底全部殉职，让卓凯很痛心。五名卧底殉职，卓凯循例被内部邻讯停职调查，可他仍想为几名卧底申请恢复香港警察身份，将他们葬在浩园，可惜被上级否决了，因为他们不能让外界知道，香港有卧底在曼谷。
卓凯离开警局，就直接去速龙妈妈的店里，想将速龙的玉交给他妈妈。刑事情报科督察黎瑞权带了一队人，依照命令去跟踪卓凯，可惜最终他的属下全都被卓凯给发现了，黎瑞权只好下令收队，让卓凯去做自己想做的事情。速龙的妈妈不相信速龙改邪归正，卓凯又不能说出他卧底的身份，最后连速龙想给他妈妈的遗物都没办法交给她。因为失去这么多名卧底，让卓凯有些心灰意冷，在黎瑞权苦劝之后，他还是决定辞职，黎瑞权只好最后提醒卓凯，不要做第二个覃欢喜就好。
第二集
覃欢喜儿子满月大喜，罗汉因为牌局不顺，说了一些不吉利的话，让覃欢喜很不高兴。覃欢喜大骂罗汉，妻子姚姗姗只得在一旁拦阻他，不想在大喜的日子里起冲突，最后还是长兴坐馆魏松山到来，他们才没有再大声争吵。
魏松山给覃欢喜的儿子送了金饭碗，紧接着长兴的白头彪就前来捣乱，不仅给覃欢喜难堪，还特意奚落魏松山。覃欢喜不畏惧白头彪的挑衅，砸了白头彪送的礼物，替魏松山大大的出一口气，却也惹怒了白头彪，幸好姚姗姗在一旁斡旋，才让他们没有当场打起来。
白头彪一心想取代魏家，建一个新长兴，还特意去见所谓的梅比斯先生，想将他的实力扩大，没想到梅比斯就是魏松山的儿子魏德信。魏德信杀死了白头彪，拿走白头彪的钱，随后收了他爸爸魏松山的长兴印信，逼魏松山去加拿大休养，让他坐镇长兴，成为长兴第三代坐馆。
覃欢喜他们去魏家开会，见到了出国归来的魏德信，夸了他一番才知道，他要接替爸爸的位置，出来掌管长兴。覃欢喜等人都不接受这突然的改变，要求老坐馆出来解释一下，魏德信只好把老爸请出来，等老爸宣布自己是心甘情愿退隐之后，他才宣布长兴以后由他说得算，而他的第一个要求就是将管理层年龄降低到35岁以下，并说明谁搞定了开娱乐城的徐天堂，他就收谁为左右手。
覃欢喜因为魏德信回长兴，而且做法非常的狠辣，让他顿时萌生了想要退出卧底生涯，回去当警察的想法。覃欢喜的联络员程天明不让覃欢喜退出，说明魏德信是亚洲区的可卡因龙头，害了不少人，他们不能就此放过魏德信，让覃欢喜比罗汉早一步搞定徐天堂，完成任务退休。覃欢喜不得已留了下来，只能去徐天堂的场子，开价让徐天堂卖场子，徐天堂不肯他便找人捣乱。
徐天堂从监控里发现了覃欢喜派人藏毒的事，马上警察就来临检，徐天堂只好将那些毒品找出来藏好，成功躲过了警察的临检。临检通过之后，徐天堂给覃欢喜打了一个电话，说明他同意卖场子。罗汉因为覃欢喜抢先他一步行动，生气地去拦覃欢喜的车，结果让他的儿子小星星受到惊吓，姚姗姗一生气便打了罗汉一耳光，说明罗汉再搞她的家人，她就发疯给罗汉看。覃欢喜把儿子送到医院，结果查出儿子心脏有杂音，让覃欢喜和姚姗姗都很受打击。
黎瑞权得知警察内部出现了问题，情急之下将卧底的档案转移到U盘上，然后将卧底的档案在系统中删除。就在黎瑞权带着U盘离开之时，在途中遇到了杀手的埋伏，他自知自己寡不敌众，为保信息不丢失他只能与埋伏的杀手硬拼，可最终还是中枪了。黎瑞权中枪晕倒，在杀手拿走他身上的U盘之时，他挟持了那名杀手，然后将杀手扔进车里引爆车子，他也因此牺牲了。
徐天堂假意跟罗汉谈卖场子，收了罗汉九百万，然后将罗汉杀死了。覃欢喜自认自己赢不过罗汉，只能去找程天明要求归队，结果得知自己根本归不了队，所以他便要求新身份移民。因为程天明没办法满足覃欢喜的要求，覃欢喜生气地要自己想办法，可他刚一离开就听说罗汉被杀了，而谣传杀罗汉的人正是他，紧接着就跑出来一批杀手砍杀他。程天明为了救覃欢喜，命丧杀手之手，临死前让覃欢喜一定要去救老婆孩子。
姚姗姗的车子遭到了杀手的袭击，她一人拿着枪对付一群杀手，可始终寡不敌众，她为何儿子不被伤害，被杀手给杀死了。覃欢喜痛失妻子，痛心之下拿着程天明的警员证回到警局，将自己的档案给删除。
第三集
徐天堂在长兴内部大战之后，忍不住回想魏德信的手段，让他有些不寒而栗。魏德信先逼徐天堂卖场子，然后在徐天堂答应变卖之时，让他改卖给罗汉，借机挑起罗汉与覃欢喜内斗，魏德信则借此将他们两人一网打尽，稳坐长兴龙头之位。
卓凯又被卧底惨死的那一幕惊醒时，警司许启发将他叫回了警局，要求卓凯尽快通过心理评估报告，回警局主持大局，因为警局在一天之内损失了两名督察，急需卓凯回来。卓凯在黎瑞权的命案现场，看到了神情慌张离开的郑淑梅，确定她就是黎瑞权派出去的卧底，所以他想完成黎瑞权的遗愿，将所有失联的卧底都召回来。
覃欢喜将妻子的遗体送到了医院门口，然后删除档案安顿儿子，接着就拿钱去雇杀手，打算找魏德信报仇。覃欢喜布好了局杀魏德信，可没想到最终还是功亏一篑，魏德信人多势众，而魏德信本身武功也不弱，让覃欢喜虽然刺伤了魏德信，自己也差点丧命，幸好他雇的杀手Fing很尽职力保他，他才得以顺利逃脱。
郑淑梅去曼谷找跟她接头的卧底，可偏偏她是个新手根本不懂解码，不知道哪里去找卧底。卓凯怕郑淑梅横冲直撞去找卧底，会暴露了卧底的身份，只好安排人冒充出租车司机，教郑淑梅解码前往目的地，然后再派人将郑淑梅给骗走，自己去找接应的卧底。
郑淑梅被骗去了码头，马上打电话投诉那个骗她的导游，而覃欢喜刚好抵达曼谷，听到郑淑梅说中文，便跟郑淑梅借手机用。郑淑梅用另一部手机接了一个电话，转身覃欢喜就不见了，让她又把覃欢喜当成了骗子，可想追已经追不上了。覃欢喜借了电话，联系了Pak key，打算前去投靠他。
郑淑梅根据覃欢喜坐的出租车号码，找到了覃欢喜与Pak key会面的饭店，然后硬闯进去找覃欢喜还手机，这才知道覃欢喜早就把手机放在她的包里了。郑淑梅尴尬地离开之时，被监视吉运酒楼的卓凯叫回去，让她跟覃欢喜借钱套近乎。郑淑梅不知道卓凯叫她做的事情有何目的，她只有照做等出来后再跟卓越问原因。
郑淑梅问了之后，才知道覃欢喜是个厉害人物，让她不禁后怕了起来。卓凯在跟郑淑梅解释了情况之后，便带着郑淑梅去商店，让她挑件衣服装窃听器，郑淑梅于是给自己挑了一套漂亮衣服。郑淑梅开心换好衣服之时，才知道自己会错了意，卓凯想让她买的不是自己的衣服，而是她弄脏乐少峰的那件衣服。
卓凯怀疑有卧底在Pak key的身边，他锁定了其中四个香港人，可四个人当中只有乐少锋没有装窃听器，所以他才特意买了一件一模一样的，让郑淑梅把窃听器的扣子绣在衣服上。郑淑梅很马虎地绣扣子，卓凯一直都不满意，最后只得表示郑淑梅并不适合当卧底，想让她退出，郑淑梅这才打起精神认真做，结果累得拿着针线就直接睡着了。
魏德信找徐天堂谈合作，先把徐天堂请到了桑拿房里蒸一蒸，等蒸到差不多时间了，他才派人把徐天堂叫来见面。见面之后，徐天堂才知道，魏德信找他是为了让他去曼谷把覃欢喜带回来，所以他夸下海口要求自己前往曼谷。